Cartera 60/40 - Qué es, definición y concepto | 2025Cartera 60/40 - Qué es, definición y concepto | 2025
El objetivo es obtener la máxima rentabilidad, a través de la parte variable, minimizando el aventura, gracias a la parte fija.Cartera 60/40 – Qué es, definición y concepto | 2025 Así, aunamos las ventajas de ambas, aumenta la estabilidad que nos aporta una de ellas (fija) y se reduce la volatilidad implícita en la otra (variable).

Por ejemplo, imaginemos que queremos cambiar 10.000 $ en activos financieros de EE. UU. y optamos por el índice S&P 500 y por los bonos a 10 primaveras del gobierno federal. Una cartera como esta implicaría 6.000 $ en el índice y 4.000 $ en bonos.

Rentabilidad y aventura en la cartera 60/40

Cuando optamos por una cartera 60/40, lo que hacemos es cambiar en renta fija (40%) y variable (60%). La primera es, principalmente, la deuda pública u obligaciones de grandes empresas, que aportan la seguridad de unos intereses (cupones) fijos y un hacienda amortizado (lo que nos devuelven) del 100%.

A su vez, la renta variable son, sobre todo, acciones. Estas ofrecen dividendos y la posibilidad de ganancias oportuno a los cambios de precios en los mercados. En uno y otro casos, la volatilidad y, por consiguiente, el aventura, son mayores, ya que dependen de los resultados obtenidos.

Así, al diversificar la cartera se pretende obtener la máxima rentabilidad posible con el minúsculo aventura. La primera tendrá que ver con la parte variable y el segundo, con la fija. Los porcentajes son 60/40 porque han demostrado funcionar mejor que otros.

Recomendaciones para una cartera 60/40

Una cartera de este tipo debe seguir una serie de recomendaciones, si queremos que sirva a su propósito:

  • No todo vale. La renta variable es la que va a aportar la maduro rentabilidad, aunque su aventura sea maduro, pero hay que nominar correctamente. Lo mejor son empresas solventes que ofrezcan elevados dividendos y cuyos precios no fluctúen demasiado.
  • Defectuoso no es habitual. Es cierto que primaveras como 2022 fueron anómalos, reduciéndose la rentabilidad en renta fija y variable. Pero lo usual es que en el holgado plazo la rentabilidad de ambas sea positiva. Por consiguiente, hay que pensar en el futuro.
  • Reconfigurar. El futuro, en gran medida, es impredecible. Por ese motivo, conviene reconfigurar la cartera una vez al año. Esto es muy importante en épocas de elevada inflación, ya que las políticas monetarias que la combaten afectan a la rentabilidad.
  • Los dividendos son esenciales. La renta variable permite obtener rentabilidad de dos formas, una de ellas es la diferencia entre precios de transacción y traspaso, la otra los dividendos. Estos se pagan sobre los resultados de la empresa y las más atractivas son las que ofrecen mejores condiciones a los accionistas.

Inflación y cartera 60/40

La inflación crea un impacto película sobre la cartera 60/40. Históricamente, las acciones han tenido una correlación inversa con la renta fija, si una sube, la otra pérdida. Sin retención, en épocas inflacionarias la correlación se vuelve directa y ambas pueden apearse.

Así, en el año 2022, posterior al del inicio de la pandemia de la COVID-19 (2020), se dio esta situación. Las tensiones inflacionistas llevaron a que las rentabilidades de uno y otro tipos de activos financieros bajaran.

Esto provocó que la cartera formada por uno y otro viera como se reducía su rentabilidad media. Por consiguiente, el impacto que el inversor investigación en esta organización, al final, no se produce. Por eso, la inflación puede hacer que esta opción no sea la mejor a veces.

Sin retención, una de las recomendaciones es, precisamente, reconfigurar la cartera cada año. De esta modo, podemos prever en cierta medida el impacto de la inflación si aparece y realizar en consecuencia. La otra, como hemos mencionado, pensar en el holgado plazo.

Ejemplo de cartera 60/40

Veamos un ejemplo. Imaginemos que queremos cambiar 10.000 € en títulos españoles. Lo que queremos es formar una cartera de este tipo. El primer paso es vigilar que parte de renta variable y fija tendremos. En este caso, 6.000 € en variable y 4.000 € en fija.

En una segunda grado, elegiremos aquellos activos que más nos interesen de cada tipo. Por ejemplo, en renta variable (acciones) escogemos aquellas empresas que ofrecen mejores datos en el exploración fundamental de sus balances y cuentas de resultados.

Como tercer paso, elegimos títulos de renta fija. En este caso, optaremos por bonos a 3 y 5 primaveras, imaginemos que su rentabilidad se sitúa en el 2,667%. La razón es que estamos conformando una cartera 60/40 a holgado plazo, luego, prescindimos de activos a corto.

Hasta aqui nuestro concepto de hoy titulado: Cartera 60/40 – Qué es, definición y concepto | 2025,esperamos que tu que nos visitas puedas ampliar tu conocimiento sobre el tema. hasta pronto.

Por TERABITE